Quandu Warren Buffett parla, l'investituri tendenu à sente. Buffett's Berkshire Hathaway (BRK.A) buys underrated companies to hold for long term, è trà 1965 è 2016, a compagnia annunziò u 20,8% annunziali à i so investituri, in cuntrastu cù u regnanti di u 9.7% di S & P. A longa storia di successu di u mulanarier di Nebraska hà cunquistau u moniker "L'Oracle di Omaha", è parechji investituri spuntanu annantu à ogni so parolla per persone per successore in u mercatu.
Un quatru famosu di Buffett hè "Avanti scantu chì l'altri sò ingrati è averebbi quannu l'altri anu temite". Stu pezzu particulari di saviezza di invistiscia hè una ricerca contraria - cunsiglià, essenziale, per andà in contru à u granellu d'invirti. Ma l'implementazione di sta stratificazione hè più difficata di quessa appare.
Cumplettu Cumu Mercatu Cumu porta
I mercati di investimenti sò cichi. I risichi di u prezzu, piccu, caduta, è ricunquistà. U sentimentu di i investituri cambiani cù i tendenzi di i prezzii di risorsa: Quandu i risultati putevanu, assai investituri vede sti vincitori di u mercatu, divuzione è saltonu nantu à u banduvaglju per sullivà i soldi à u mercatu. Buffett face caratteristichei sti investituri riturnate in quant'è "greedy", chì cercanu prufittu da un mercatu stimulare.
Quelli investitori avidità chì persighjenu un borsu chì vèghjinu tendenu à vista suprana un fattore più impurtante di a compra: Prezzi. Ancu qualchì rigore di u largu tendenzi di u mercatu, se pagà un prezzu altu per un stocu o un fundu, puderete perderà soldi quandu u mercatu curreghja è u prezzu torna à a terra.
Hè u nexus di perchè Buffett cura per a avidez à invistisce.
Assicuranza di Valore Valutazione
In un borsu rising, i valori di i patrimonii tendenu di inchiri. Per esempiu, durante e passatu 30 anni, i investituri anu pagatu un sensu di prezzi per un dòrumu di prufitti, quantità da u prezzu Earnings (PE) .
Da un ratio PE low di 11,69 in Dicembre 1988 à u pianu di 122.39 à maghju 2009, stu prezzu di u prezzu di u prezzu hè un precursore di i futuri prezzi di i mercati.
Oghje rapporti predefiniti per u PE parvenite più pricii futuri di storia. Greedy, i persone per l'invintatori chì anu accattatu nantu à stanzi assai prezzu sò certevuli di sperienze volte di più ritorni.
Dopu quandu u prezzu di uctuariu viaghja à volta è vai in sud, è l'investituri sò in panic è scantati. Sti stessi investitori chì anu compru ind'i picculi di u mercatu viaghjanu è vende durante u mercatu sussegwenti. Questi investituri sbigghiati facevanu cusì chì Buffett a cura di: Vende in u scantu.
Quandu u prezzu di u prezzu di u prezzu di u prezzu di u PE veneranu, è i valori sò più prezzu. Quelli investitori savvy chì cumprà cum'è l'altri sò temerosa, tipicamenti acquistate sottovalutati, più prezzu di u PE è diventanu più ricenti in u futuru.
A saviezza di Buffett in u realitariu, quantu i valori più bassi avarimintu più à l'assi più elevati PE avanti e vice versa. Allora, per implementà u cunsigliu Buffett, ùn vi assicurà da a folla. Quandu i bagnu sò ricunnoscu u valore, sia prudente è ùn sanu micca in i mercati cù tutti i vostri dùie inversioni. Quandu i valori di u mercatu borsa, vanu curaghju è recogeriani parte di vendita.
Tuttu u sensu in u primu corpu.
Ma questu cunsigliu pare avellu cù un pezzu classicu di invistisce a saviezza.
"Ùn si trattà micca a cinta"
"Ùn a ghjustificà a cinta" hè un altru snippet di cunsiglii d'uttene vechju, essinziunamenti chì avvettenu micca di i scontri cù u travagliu contru à una tendenza. Chì a saviezza suggerisce chì e crescenti i risichi saldanu cuntinuà à cullà, è i stocksu chì anu da esercitu cresce. Cusì, cum'è l'acchjienu cullà, se pratiche u "cunsiglii ùn fate micca contru à a cinta", continuate à cumprà, invechje di u rapportu di u mercatu pratichi.
Questu discutenu si scrivi l'impurtanza inverta strateġija.
À a superficia, i cunsiglii di Buffett parveni di scontri cù l'impurtanza strategia. Inoltre, ci hè unipulu cumplicante. A guvernu di a saviezza di u buffett in invistituri per invistisce in i prughjetti sottu o valenu bè cù boni futuri prospecti d'investimenti. U campu "ùn cummattiu micca à a cinta" campidanu urganizeghja invistisce mentre i risichi di i valori.
Quandu i risichi di i risichi, in i primi stadiu di un mercadulu toru, i prezzi i bussichi pò esse sottovalutati. À questu puntu in un cicuru ecunomicu, l'Buffett è l'impurtanza sò in accordu.
In seguitu, quandu i prezzi di i mercati bussà permanevanu cambiani, è sopra u so valori intrinsicu, l'intuventi tende di invidie averebbi è impurtanti cuntinueghjenu à cumprà. Questu hè duvere chì e duie campi di invistiscenu divirsenu: l'investituri momentu paganu assai attenzione à a valutazione di stima è più attente à a tendenza di prezzu.
Avanzate i strategii
U sicretu di una struttura intelligente d'investisce hè di cumprendre u valore di e vostre investimenti. Se i prezzi di assetali sò sopratuttu in sopra i normi stòrici, i investitori sò stati cun entusiasmu, sia prudente - è vice versa. E seguenti tendenzi hè grandore si sape micca cumu quandu a tendenza rivolta in cursu. Sì ùn avete micca, poi hè megliu cumprà a valutazione di u mercatu è ùn eseguite pagà troppu per i vostri assi finanziarii.
Retira cum'è Warren Buffett .
Barbara A. Friedberg hè un anticu carte manager è un instructore d'investimenti università. U so scritta si prisenta nantu à parechji siti chì includenu Robo-Advisor Pros.com è Barbara Friedberg Personnel finanziarii .