Utilizà Volatility Skew
Part 1: Una introduzione per a mossa di volatilità .
Parechji investituri individuali utilizanu l'opzioni per sviluppà u so ingrannu. Fù quelli investitori sò quelli chì prefittàvanu di piglià a via faciliata di a so vita, è quì cumprendi cumu si tratta di investisce è di cummerciu. Nunda di culpisce cù questu, ma si pigliate u tempu d'avè sapè più, i chance sò bè chì u vostru esempiu hà megliurà.
Un modu chì l'operatore di l'alternativu più sofistikatu puderà prufittà di u sapè rinfriscenu in situazzioni chì a vuleta di volatilità (ie, a "flatness" o "steepness" di a curva di volatilità) hè cambiatu.
- Quandu a curva di scura hè relativamente bassupata da i normande stòrici, chì rapprisenta una bona oportunità per inizià tradiziunale chì guverenze una prufittu - se è quandu a curva diventa più impetuble è rigressa versu u so valori mediu.
Un sassatu steep traducea in più di e prezzi (per via di l'IV) per l'OTM ponenu opzioni è i più bassi per l'opzioni di l'OTM. U trader pudese selezziunate una diffusione chì curtaghja l'opzioni putate altri pricule per acquistà un beneficu teoricu. Per esempiu, u spaziu di rapportu permette à u voddore vendà una quantità maiò di ottene altre opzioni OTM - à u prezzu elevatu - ellu ci compra. NOTA: S vendite scelti extra, o nude pò esse risicatu per voi, chì a perdita potenzale hè essenstitumente illimitata. - Quandu a curva di scuraghju curretta hè relativamente plana da i normande stòrici, allura i traduttori puderanu prufittà di quessa a situazione da questu l'opzioni OTM à menu di u so costu abituale. Questa stratugia cumanda per i investituri chì preferenu i so opere OTM per a tutela di cartera, anche u fattu chì l' opzioni perden u valore quantità u passatu di u tempu . Hè assai populari cumerciale di i traduttori chì piaceru so propiu òspite à l'OTM - solu in casu d'un impiccante improvisu di u mercatu.
A curve pianica ponu l'oppurtunità di i traduttori di farfalla, perchè l'estratocazione implica a compra l'opzioni OTM di u prezzu reducidatu è a venda d'ATM (in-the-money).
U prucessu per a valutà se u scuroghju attuale hè chjusu è scarpaggiu hè micca difficiule, ma ùn hà da pocu tempu per esse se esse una punta chì puderete capisce. Se pensa à appruvà l'assai opportunità per ottene un quatru teoricu quandu l'opere di trade, vale u vostru tempu per cumprà i cuncetti basi di l'opzioni , è chì include un sassatu di volatilità.
L'idee chjamati quì sò simili à quelli di publicà Jared Woodard à Oporu Condor .