Qualificazioni
I investituri di u funziunalità Hedge sò generalmente necessari per avè da almenu $ 1 milioni in patrimoniu. Hanu bisognu di stu cuscinettu à u tempu chì cambiassi significativamente in a so portafirma in a so ricerca per ripprisioni più altu. Anu ancu avè pussutu riesce à mantene e so soldi ind'è e tene o très ori di mesi necessariu di i fondi di sposte. In fattu, più di a mità hà una piazza di tres anni.
Spessu ci vole à esse disposti à pagà u 2% di i bè chì hà investitatu è u 20 percentuale di qualsiasi profitti. Stu altu prezzu hè vale à elli à apprufittà u mercatu . Arcuni sò sempre aduprà di ricuperazione di pèrdite sferiti duranti u crash di u 2008 .
Sò ancu investitori sofisticati. Hà capitu di cumu sippuru u travagliu per l' opzioni , u cuntrattu di futuri , è l'altri derivati chì i fondi sputichi utilizanu per stimulà a volta. Questu significa chì sò disposti per affruntà u risicu quandu l'investimentu vai sud.
Anu ancu avè esse ghjudizi boni di u caratteru.
A maiò parte di i fondi di spiriminchi ùn anu micca palesu ciò chì facenu per avè a so volta. Questa mancanza di trasparenza significa ch'elli ponu esse scrivi Ponzi , cum'è quellu di Bernie Madoff .
Perchè Investite in Fondi Hedge
Quelli grandi investituri pusonu menu di u 20% di i so bè in i fondi di spiaggia. Inversori conservadori, cum'è assicuratori, fondi di pensioni è fondi di patrimoniu sovrani, attribuiscenu menu di u 10% di i so investimenti totali.
Hè perchè anu circà un invistitu chì ùn hè micca correlatu cù u restu di i so investimenti . Questu significa chì, se u borsu pesa u valore, a risidazione di i fondi di u hedge risista. In altre parolle, utilizanu fondi sposte à crescita a diversificazioni . Sapete chì una cartera diversificata hà da crescenu i ritorni totali à u tempu, per riduce a volatilità globale. Per questa causa, sti investituri ùn si compara micca u cumerciu di i so investimenti di i fondi di u hedge à indices standard cum'è l' S & P 500 , a NASDAQ o a Dow Jones .
Harrigarria, a maiò parte di i investituri di u hedge funds ùn anu micca dumandà à i ritorni più altitudini. Solu u 6% prugittenu à ottene u 10 percentuale o più ritorni annuali. Sò ùn sò micca disposti à affruntà u riscattu chì impone. Invece, el 67 per centu circà dumandà annuali trà u 4 percent è u 6 percentu. Hè forsi perch'elli anu da esse infurmatu à i chjassi chì puderanu chjamavvi si sò sustenevi pèrdite.
I trust funds familiari utilizanu fondi sputichi per acquistà l'accessu à e prime menti in l'investimentu. Perchè i fondi spegne atra so iperienti più belli? Perchè paganu a più. Ma u 22% di i investitori indiscinavanu ei tariffi sò per quessa ch'elli limitanu, o ancu esse, di i fondi di spirimintali.
Inversore Trends
Fondi di pensione reciente cosechjate invidie in i fondi di spirimintali per spinta i ritorni.
Ricunnoscenu chì ùn anu micca avutu u capitale necessariu per cumprà a massa di i fiori di baby boom, è pruvate à supranà u mercatu per coperà stu obbligu. Sfortunatamente, a natura risicosa di i fondi di spiegà, è a so mancanza di regulazione, significa chì i fondi di pensione sò menu prubabile di i so accunsentà.
In ogni casu, ci hè una certa indicazione chì sò diventà micca menu populari. In u 2014 anu tornatu solu un 3.3%, di mediu, assai più bassu di l'S & P 500. In più, casi quant'è parechje fondi di spiżu sò liquidati annu per creazione. Parechji savvy investitori rializate ch'elli sfranchinu tutti i risichi, mentre chì i fondi di i scherzi ùn anu micca pruduzzione per compensà stu risicu. (Fonte: Juliet Chung, "In u pianu di repertoriu in Fondi Hedge", Wall Street Journal, 30 di jinnaru, 2015)
Hè per quessa chì u Sistema di Retirement per l'Impiegi Pubblicale di Califòrnia annuncia chì saria di ritruvà i so $ 4 milaie in i fondi di spiegu in 2014.
Hè solu ricevenu un 7,1 per centu ritornu in l'ultimu annu. Hè sappieghja bè finu à ch'ella hè paragunatu à u 12.5 per centu ritornu di un inversione cumparatu, u Vanguard Balanced Index Fund. Hè una distribuzione di assetali di u 60 percentualità è 40 percentualità. (Fonte: "Per i Fondi Hedge, una Trouble Regrada", u Wall Street Journal, u 17 di settembre, 2014.)
Malgradu ancu chì un 8 percentimu di cunfusorziu di i investituri di u hedge funds sò o mantene o crescenu e so attribuazione nantu à i seculi 18 mesi. (Fonte: " Investendu in Fondi Hedge: All About Returns? " Prequin, June 2014.)