Ùn ci sò Quattru Sposìbbili Sugibiliti di Prufittu per voi cum'è un Invernadore fora
Dopu pigliemu un mumentu di vede l' invistisce in quantità per esse illustratu chì simule hè u prucessu.
U valore futuru di a stallà hà da igual à a summa di trè cumpunenti:
- U dividend di dividend in u costu
- U crescenu in u valori intrinsicu per u partitu (per a maiò parte di l'imprese, questu quantità à u crescenu in ingranzu per parte nantu à una basa diluzia )
- U cambiamentu di a valutazione appiicata à a pruduzzioni di a splutazioni di l'esercitariu o d'altri assi, spessu misurata da a rapportu di prezzu à earn-earnings
Questu hè. Quessi sò l'uni trè manere chì qualchissia chì inventa in stocku ponu benefiziu economicamente. Pudereti cullà di dividendus di flusti, pò sparte in u prucessu proporcional di a pruduzzioni sottumessi per parte, è pò riceve più o menu per ogni $ 1.00 in prufittu una coppetta si genera basatu à u nivellu generale di panicu (teme) o ottimisimu (avidità) in l'ecunumia, chì à u muvimentu impone a variazione di valutazione, cunnisciuta ancu com'è u prezzu à prufitimentu .
Per quarchi cumpagnie, cum'è AT & T, u primu componente ( dividend yield ) hè sustinibule. Per altri, cum'è Microsoft per i primi 20 anni, ùn hè micca perchè tutti i ritornu venenu da u sicondu cumpunente (creazione in u valariu intrinsicu per qualità diluta) cum'è chì u giant software hè crisciutu à decumenti di millioni di duli in u earnings netti annu.
In ogni momentu, u terzu componente, a valutazione variata, hè fluctuante, ma hà avutu una medita à 14.5x di ingranzioni per l'ultimi 200 or so anni in i Stati Uniti. Hè perchè, u mercatu hà stati stati pronti à pagà $ 14,50 per ogni $ 1,00 in u beneficu netu chì hà una generazioni genera.
Utilizà sti trè guideri à u prugettu di u prughjettu in u vostru inversu di u mercatu
Imagine chì vulete investisce in un stand di limonata chì hè solu un (1) parte di u sughjettu impurtante.
U duminiu di limonadja prupone à vende queste parte di stima . U dividendu iniziale hè 4%. U mistieru culera à u 10% annu. Aghjunghjite a parte per 25 anni è cumprende a cumpagnia prima di vende.
U prezzu storicu à rapportu di saldu per u borsu hè 14,10. Quandu originalmente cuminciate à stu articulu, u S & P 500 hè stato apprezzatu in ap / e di 14.07.
À quelli prezzi, pensu chì ci era pruvvidenza numerosa chì un investitur chì compru è mantene un fondo d'index di low cost , cum'è l'S & P 500 per i vinti 25+ anni è reinvestisce tutti i dividends sò a bona probabilidade d'assicurà a realità storica (inflatizazione ) ritorno di ritornu nantu à u capitale di 7% incù annu. In quantu di u putere di compressione, quì chì cambia ogni annu $ 10.000 investitu in $ 54,274 before taxes, chì ùn devenu esse micca debite si avete i vostri tituli via una prufessiunità di u compte, cum'è un Roth 401 (k) o Roth IRA .
À i 50 anni dopu, i stessi investimenti di $ 10,000 puderanu ottene $ 294,570 in veru, i termini di inflazione . Hè un omu di 30 anni d'età o di donna pàrvuli di furnizzioni finu à quellu chì hè l'età di Warren Buffett .
Determinate un altru modu, se sè un investitore di 30 anni è mette $ 100,000 in un fundariu d'index S & P 500 a través d'una compte impoegata di u tributu, tenete un bonu scopu à avè un poder di cumprenda equivalent à $ 3,000,000 à u tempu hè Warren L'età di Buffett senza mai avè salvu un centesimu .
Questu hè l'approcpligmentu razionale chì deve aduprà per invià i vostri soldi
Invece i vostri investimenti privati hè u solu l'intelligente manera di gestisce a vostra ricchezza. Sempre chì avete riesce acquistà una pruprietà in un affari - chì hè ciò chì fate quandu si cumprà una parte di stima in una cumpagnia - deve piglià un pezzu di carta o carta d'indices e scrivite i trè cumpunenti, cù i vostri projezzione per elli.
Per esempiu, se pensendu à cumprà accadenza di storia in A cumpagnia ABC, pudete dettate qualcosa di a filiera di "U mo earnentu di dividend iniziale nantu à u costu hè di 3,5%, prughjettu i creazione futura in i rendimi per parte di u 7% annu, E mi pensu chì a valutazione multiplicazione di 25 risultati chì l'arghjintinu oghje ghjustu cuntene questu in u locu ".
Avèndulu nantu à carta, si avete stati espertu, avete capitu chì ci hè una difetto.
A 25x multiple per una storia criscenti à u 7% annu in u munnu d'oggi è troppu riccu *. U stocu hè sopraversatu, ancu nantu à una basa di regula PEG di dividendu simplice simplice. A qualità di creazione deve esse più altu, o a valutazione multipliche necessite un cuntratu. Per affruntà i vostri preghjunzi in capulavuri, è ghjustificà à l'iniziu, pudete megliu prutezziunità di ottimisimu pruduttu chì cusì spessu risultati in i pezzi di i bursati per u novu investitore.
* Evalle multiplici, o i renditi di a pruduzzioni inversa, sò sempre paragunate à a chjamata tarifa "risicatu", chì hè statu longu cunsideratu u rendimentu di bonu di u tesoru di i Stati Uniti .
U Balance ùn furnisce micca un impôt, investimentu, o servizii finanziarii è cunsiglii. L'infurmazione hè esse presentata senza esse considerazione di l'aiutu di l'investimentu, a tolleranza di risicu o a circustanzi finanziarii di qualsiasi investitore specifichi è ùn anu micca adattatu per tutti l'investituri. U realizazione passatu ùn hè micca indicative di risultati futuri. Investisce inviste risichu ancu a perdita di principal.